Факторинг как инструмент финансирования дебиторских долгов

Дебиторская задолженность представляет собой долги компаний перед предприятием. Образуются обычно в результате предоставления партнёрам и клиентам коммерческих кредитов. Это важнейшая составляющая активов компаний. Однако часто с дебиторскими долгами возникают проблемы, в частности, сложности при их взыскании. Это ухудшает финансовое состояние компании. Много «зависших долгов» может привести к её банкротству.

Факторинг дебиторской задолженности является одним из инструментов для управления такими обязательствами. Он предполагает продажу прав на взимание долгов другой компании. Это комплексная услуга, представляющая собой эффективный инструмент для управления долгами, объёмом доходности.

Что такое факторинг дебиторских долгов?

Чем факторинг отличается от кредитаФакторинг схож с процедурой переуступки обязательств, однако между этими услугами есть ряд различий. Данная операция отличается от других операций по следующим признакам:

  • Оказывать такие услуги могут исключительно кредитные организации или компании с соответствующими лицензиями;
  • Услуга предоставляется при заключении договора;
  • Актуальна только при обязательствах в денежной форме;
  • Может применяться к планируемым задолженностям;
  • При заключении договора не требуется согласовывать его с должником;
  • Относится к финансированию дебиторской задолженности, так как договор имеет признаки предоставления кредита;
  • Если планируется продать долг в дальнейшем другой организации, это обязательно должно быть прописано в договоре. Если этот пункт не указан, передавать обязательства запрещено.
Факторинг дебиторских долгов регулирует ГК РФ, в частности, глава 43.

Возникла проблема? Позвоните нашему юристу:

Москва и Московская область: +7 (499) 350-97-43 (звонок бесплатен)
Санкт-Петербург и Лен.область: +7 (812) 309-93-24

Когда может потребоваться этот инструмент управления задолженностью?

Процедура, как метод управления, незаменима в следующих ситуациях:

Когда компании используют факторинг

  • Кредитная политика и прежние технологии спонтанного финансирования потеряли свою эффективность. Данная операция позволяет застраховать кредитные риски, повысить объёмы продаж, делегировать анализ надёжности партнёров другой организации;
  • Выгода от получения обязательств в самом скором времени превышает выгоду от получения долга в срок;
  • Наличие возможности приумножить полученные средства в объёме, превышающем стоимость услуг компаний, предоставляющих факторинг;
  • Уровень инфляции, который уменьшит фактическую сумму средств долга на больший уровень по сравнению со стоимостью факторинговых услуг;
  • Вследствие наличия задолженности возникает дефицит оборотных средств, который сложно покрыть кредитом, взятым у банка, вследствие его высоких процентов.

В этих ситуациях процедура является эффективным способом управления дебиторской задолженностью и оптимизации долговых обязательств.

Особенности

Особенности факторинга дебиторской задолженностиВ рассматриваемой процедуре управления участвуют три лица: само предприятие, дебитор и организация, предоставляющая услуги факторинга. Это торгово-комиссионная операция, при которой происходит уступка долгов банк-фактору, за счёт чего он предоставляет предприятию положенную сумму денежных средств. Весь процесс подразделяется на следующие действия:

  1. Заключение договора между дебитором и предприятием;
  2. Обращение к банк-фактору для уступки обязательств и заключения соответствующего договора;
  3. Информирование дебитора о факте сделки, подписание дебитором договора, по которому выплаты он будет выполнять на счёт банк-фактора;
  4. Осуществление поставки товара, являющегося предметом договора. Оформление счёта-фактуры или другого счёта, подтверждающего факт поставки;
  5. Передача банк-фактору оформленных счетов (понадобятся оригиналы);
  6. Финансирование банком предприятия в размере 60-90% от существующего дебиторского долга;
  7. Выполнение дебитором оплаты товара через банк-фактор;
  8. Выплата банком оставшихся средств предприятию. При этом вычитается сумма, положенная на оплату услуг компании, оказывающей услуги.

Такие инструменты позволяют предприятию немедленно получить средства без рисков для оборота.

Разновидности

Финансирование дебиторской задолженности подразделяется на следующие виды:

Разновидности факторинга

  • Внутренний. Предполагает нахождение банк-фактора и предприятия в одном государстве;
  • Внешний. Предполагает, что субъекты договора находятся в разных странах. Схема работы, при этом, предполагает заключение экспортного договора, оформление отгрузочных документов, получение информации о кредитоспособности дебитора.

Этот метод управления может классифицироваться по степени риска:

  • С регрессом. В этом случае, если банку не удалось взыскать задолженность с дебитора, к её оплате привлекается само предприятие;
  • Без регресса. Риски по неуплате обязательств ложатся на банк, предоставивший услугу. Такая схема наиболее выгодна малым и средним организациям, которым сложно дается управление этой категорией долгов, отсутствуют инструменты по оценке кредитных рисков.

Процедура подразделяется на классы в зависимости от формы контракта:

  • Открытая. В этом случае дебитора следует известить о том, что его долги переданы другой организации;
  • Закрытая. Информация о факте заключения договора утаивается от дебитора. Платежи он по прежнему направляет на счёт предприятия, которое переводит их банковскому учреждению.

По дате перевода долга:

  • С предварительной оплатой. Положенная сумма выплачивается после заключения договора в размере до 90% от обязательств;
  • С фиксированным сроком платежа. Для перевода средств на счёт предприятия устанавливается срок. Обычно он совпадает со сроками взыскания дебиторской задолженности с должника.

Существуют группы, выделяющиеся согласно объёму предоставляемых услуг:

  • Полный. Представляет собой комплексную услугу, в которую входят все требующиеся процедуры. При этом отсутствует регресс. То есть, все финансовые риски банковское учреждение берёт на себя;
  • Частичный. Оказываются только отдельные операции. К примеру, это взимание долга, уступка права требования.

Это лишь основные виды факторинга. Эта услуга активно развивается. Появляются все новые и новые его виды: реверсивный, экспресс-процедура.

Функции

Данная схема управления отличается следующими функциями:

Основные функции факторинга

  • Финансирование. Для многих предприятий предоставление удобных клиентам кредитных программ является важным конкурентным преимуществом. Однако это может нарушить оборот и сделать работу рискованной. Процедура управления позволяет получить средства по дебиторским обязательствам почти сразу, что позволит наладить график работы и не ждать, пока должник расплатиться. Можно планировать другие операции, так как дата поступления платежа известна и прописана в договоре;
  • Осуществление административного управления. Позволяет упростить процедуры по оформлению документации на груз, контролю своевременной оплаты кредитов, созданию отчётов по поставкам;
  • Оценка платёжеспособности дебитора. Банковское учреждение само оценит кредитоспособность партнёра, что является заметным бонусом для небольших организаций;
  • Страхование рисков. Предприятие, в случае заключения договора, застраховано от отсутствия выплат со стороны должника. Это позволит сохранять тот оборот, который не приведёт к риску банкротства. Банковское учреждение спасает сразу от нескольких типов рисков: валютные, кредитные, риски ликвидности;
  • Налаживание работы предприятия. Факторинг способствует снижению объёма обязательств дебиторов, возможности предоставления предприятием выгодных кредитных программ, привлечению новых партнёров, повышению скорости оборачиваемости. Вот тут формула периода погашения дебиторской задолженности.
Все функции факторинга определяются особенностями конкретной компании:

  • для одних будет выгодно сохранение нормального оборота,
  • для других — предоставление более выгодных кредитных условий.

Преимущества

Данная услуга влечёт за собой следующие выгоды для предприятия:

Управление дебиторской задолженностью при помощи факторинга

  1. Усиленный контроль над дебиторской задолженностью;
  2. Возможность увеличения прибыли за счёт предоставления кредитных программ, которые способны повысить объёмы продаж. Возможность выгодного использования средств, предоставленных банковским учреждением;
  3. Уменьшение кассовых разрывов, появляющихся из-за нарушений сроков оплаты дебиторами;
  4. Не требуется брать финансовые средства из оборота. Они могут быть потрачены на решение более важных задач;
  5. Можно не создавать дополнительный штат для работы с должниками, так как она делегируется сторонней организации. Это способ экономии денег, ведь не каждая компания может позволить себе таких узкоспециализированных сотрудников;
  6. Риски по отсутствию выплат или их отсрочке переходит сторонней компании;
  7. Защита от дефицита оборотных средств и сопутствующих этому последствий: невозможность создания новых кредитных программ, потеря клиентов;
  8. Экономия на налогах, так как предприятие в праве учитывать траты на услуги банк-фактора при расчётах налогообложения на прибыль. Предприятие, так как оно получает средства сразу, может вовремя уплатить налоги по отгруженной продукции.

В противовес к этой процедуре управления ставится кредит. Берётся он в том случае, если имеются дебиторские задолженности, из-за чего не хватает средств в обороте. Что выбрать?

Факторинг, в отличие от кредита, не требует обеспечения. Объёмы такого финансирования не ограничиваются, они могут увеличиваться. Таким образом, предприятие быстрее получит средства. Факторинговая компания не оценивает клиента на предмет финансово-хозяйственной деятельности, что облегчает получение услуги. Долг ложится не на предприятие, а на его должников. Такая процедура экономна, так как она не требует многих расходов, которые понадобятся при обращении к банку.

При факторинге долг ложится не на предприятие-кредитора, а на его должников.

Факторинг выгоден также и самому должнику. Он позволяет получить отсрочку, если её не предоставляет предприятие, добиться выгодных условий, льгот. В перспективе, это ведёт к улучшению позиций на рынке.

Недостатки

Этот вид управления долгами дебиторов имеет не только плюсы, но и минусы:

Минусы факторинга дебиторских долгов

  • Высокая плата за факторинговые услуги. В нее включён фиксированный сбор за оформление документов, процент от оборота предприятия, премия за риски банка;
  • Это не самая доступная услуга управления. Ею не могут воспользоваться организации с большим числом должников с малой задолженностью, компании, специализирующиеся на нестандартной продукции. Услуги не доступны предприятиям, сотрудничающим с субподрядчиками, заключающим долгосрочные контракты с выставлением счетов после прохождения заданных этапов работы. Нельзя уступать долги, если должником является бюджетная организация;
  • Если между должником и предприятием возникают разногласия, управление с участием третьей стороны может окончательно испортить и нарушить дело;
  • Банком предоставляется, максимум, 90% от суммы долга вне зависимости от того, насколько надёжен клиент;
  • При факторинговом обслуживании агент может ввести ограничение по числу клиентов предприятия.

Данная процедура имеет немало ограничивающих факторов. Она достаточно дорога для некоторых компаний.

Для того чтобы понять целесообразность обращения за этой услугой, стоит оценить индивидуальные особенности компании:

  • может ли она оплатить услуги третьего лица без ущерба для себя;
  • стоит ли получение средств раньше срока расходов.

Следует проверить свою фирму на предмет возможности получения услуги.

Это сравнительно современная процедура, появившаяся вследствие большой конкуренции, при которой организации стали предоставлять кредитные условия клиентам. Рассрочка платежа образовывала долги перед предприятием, которые не всегда было легко вернуть. Это провоцировало нарушение оборота, банкротства. Факторинг позволил оградиться от проблем, связанных с возникновением долга. Он имеет много функций и подходит множеству предприятий.

В этом видеоролике эксперт рассказывает о преимуществах факторинга, как инструмента финансирования дебиторской задолженности предприятий малого и среднего бизнеса:

Данная услуга влечёт за собой расходы по её оплате. Поэтому стоит рассчитать, так ли выгодно для вашей организации обращение к банк-фактору. Это является лучшим выходом, если компании нужны точные сроки для исполнения платежей, возмещения оборота. Факторинг помогает маленьким компаниям, у которых нет инструментов для взимания долгов.

В разделе Дебиторская задолженность вы найдёте дополнительную информацию по данной теме.

Бесплатная юридическая поддержка по телефонам:

Москва и Московская область: +7 (499) 350-97-43 (звонок бесплатен)

Санкт-Петербург и Лен.область: +7 (812) 309-93-24

Внимание! В связи с последними изменениями в законодательстве, юридическая информация в данной статье могла устареть!

Наш юрист бесплатно Вас проконсультирует.

Оставить комментарий

Ваш email адрес не публикуется.

очиститьОтправить